Quick tahan'ny: ny raiki-pohy ny mizana. solvency tondro

Ny iray amin'ireo famantarana ny fahamarinan-toerana ara-bola ny orinasa dia ny vola. Raha toa ny orinasa dia afaka mandoa ny fohy ezaka adidy na oviana na oviana mampiasa ny vola loharanon-karena, dia heverina ho solvent.

Ity lahatsoratra ity dia miresaka momba ny hevitra toy ny liquidity, ny firafitry ny poto-mandanjalanja, rijan tahan'ny haingana, sy ny amin'izao fotoana izao liquidity tanteraka.

Company solvency

Ny tena famantarana ny solvency ny orinasa dia ny tsy fahampian'ny loatra izany tantara hofany sy ny fisian'ny tantara amin'izao fotoana ampy ny vola. Ireo toe-javatra dia ho tanterahina raha toa ny habetsaky ny fananana rano ny orinasa mihoatra ny habetsaky ny ny fohy ezaka trosa amin'ny fotoana raikitra.

Current solvency handinika ny antontan-kevitra amin'ny tsy fampindramam-bola: tsy fampindramam Cash dia tokony hanarona ny famonoana ny adidy amin'izao fotoana izao. Future ara-bola Nandinika nampiasa liquidity tondro.

Mampifandanja lamba liquidity - ny fahafahan'ny orinasa mba hiala ny fananan'ny ho vola mba hamaly ara-bola tsy maintsy atao. Ny kely kokoa ny fotoana no takiana izany fandidiana, ny ambony ny liquidity ny pananana. Amin'ity tranga ity, ny fitsaboana fotoana tsy tokony hihoatra ny fe-potoana ny fanatanterahana ny adidy.

Liquidity ny orinasa - capacious kokoa hevitra. Izany dia azo faritana ho toy ny fahafahan'ny ny orinasa miaraka amin'ny fanampian'ny anatiny sy ivelany loharanom-baovao hitady fomba fandoavam-bola mba handoavana ny adidiny.

Task fanadihadiana

Liquidity famakafakana ao amin'ny orinasa dia notanterahina mba hijerena sy marina ny fitantanana ny orinasa solvency. Rehefa mitarika fanadihadiana toy izany dia fizahana:

• liquidity ny fananana ankehitriny ny orinasa;
• ny liquidity amin'ny mizana 'ny orinasa iray manontolo;
• solvency ny orinasa amin'izao fotoana izao sy amin'ny ho avy;
• ny orinasa ny politika ankapobeny mikendry ny fitazonana ny takiana solvency;
• fanantenana ho an'ny fampandrosoana sy ny tolo-kevitra mba hiatrehana ny mety ho voka antony.

Grouping toe-bola

Mba handinika ny liquidity amin'ny mizana taratasy, dia ilaina ny mampitaha ny ananan'ny ny orinasa. Noho ny tsy hanahirana azy ireo ny mizara ho vondrona maro, izany hoe, Izany dia poto-mandanjalanja.

Mila mahay mandanjalanja taratasy fananan'ny, arakaraka ny ambaratonga ny liquidity dia mizara 4 vondrona.

• Mitantara ny vondrona A1 fananana rano tanteraka. Ity sokajy ity dia niditra fampiasam-bola ara-bola (fohy ezaka) sy ny vola tsy fampindramam. Ny mizana taratasy dia mifanaraka amin'ny mari-pamantarana ny 1240 sy 1250.
• Ny vondrona A2 ahitana ny fananany, ny fampiharana izay mety ho fotoana fohy. Anisan'izany ny tantara receivable (eo amin'ny mizana taratasy fehezan-dalàna 1230). Koa ao amin'ny loharanom-baovao sasany ho an'ny vondrona A2 amin'izao fotoana izao dia ahitana ny fananan'ny hafa. Ao ity vondrona ity, ny liquidity dia miankina amin'ny solvency ny counterparties, ny endriky ny fandoavam-bola sy ny fandoavam-bola haingana.
• A3 vondrona misy miadana realizable fananana. Ireo sokajy ireo dia ahitana boloky hazo ny entana sy ny fitaovana, ny asa amin'ny fandrosoana, VAT. Mba niova fo ny vola vola dia mila fotoana. Ao amin'ny mizana taratasy ho any amin'ny vondrona A3 dia ahitana tsipika amin'ny Laharana 1210, 1220 ary 1260. mpanoratra sasany ahitana ity sokajy ity sy ny fananany raikitra (kaody 1150).
• Farany, ny vondrona dia resahina ho ny A4 ny fananan'ny illiquid indrindra. Izany manontolo Fizarana I kaonty fifandanjana (kaody 1100).

Sokajy Sheet

Mizana taratasy rehetra lafy ratsiny dia mizarazara arakaraka ny hamehana ny fanavotana ao amin'ny vondrona:

• Ny vondrona P1 Antsoina adidy maika indrindra, izay nanaiky ny anatin'ny fotoana fohy payables ny mpiasa ao amin'ny fikambanana, teti-bola sy ny vola extrabudgetary, ny mpiantoka sy ny mpamatsy, sns (Code 1520).
• Ny vondrona P2 anatin'ny fotoana fohy ahitana lafy ratsiny. ao anatin'ny fotoana fohy ny findramam-bola (kaody 1510) dia azo lazaina fa ity sokajy ity, lafy ratsiny hafa (Code 1550).
• P3 ny vondrona ahitana maharitra trosa (kaody 1410).
• Ny vondrona P4 maharitra ahitana lafy ratsiny, anisan'izany ny vola ao amin'ny hitsiny (Laharana 1300, 1530, 1540).

liquidity ratios

Ankoatra ny soatoavina tanteraka dia ampiasaina havany tondro ny orinasa solvency. Manavaka tanteraka ratios, fifadian-kanina ary ny ankapobeny liquidity.

Diniho Taham tanteraka. Izany dia mampiseho ny anjara-teny fohy lafy ratsiny fa ny fikambanana dia afaka handoavana ireo vola haingana noho ny amin'izao fotoana izao misy vola. Kajy toy ny isaky ny A1 ho any ny isan'ny P1 sy P2. Ny sarobidy ity tahan'ny manondro fa ny orinasa no handoa ny trosany avo mety.

Next tahan'ny - sarobidy ny tahan'ny amin'izao fotoana izao. Izy dia mampiseho ny fomba ny orinasa amin'izao fotoana izao dia rakotry ny lafy ratsiny amin'izao fotoana izao fananana. Ny famantarana dia heverina ho toy izao manaraka izao: amin'izao fotoana izao fananan'ny (A3 + A2 + A1) mizarazara ny lafy ratsiny amin'izao fotoana izao (P1 + P2). Ny kokoa ny isa, ny lehibe kokoa ny matoky ny trosa fa ny madio ho nanorim-ponenana.

Farany, ny tahan'ny haingana ny tahan'ny - dia, raha ny marina, ny zava-dehibe kafa. Manampy ny hanombana ny fomba ny orinasa hampitoeriko ny lafy ratsiny (fohy) ny raharaha izay tsy misy afaka mahatsapa ny fiandry.

Ireo liquidity ratios kajy dia tsy ho an'ny tanjona anatiny ny orinasa, fa koa ho an'ny mpampiasa ivelany.

Ny fikajiana ny tahan'ny haingana

Ny kajy ny tahan'ny haingana dia toy izao manaraka izao: ny isan'ny A1 sy A2 no hizarana ny isan'ny P1 sy P2. Izany no nataony tao an-numerator: vola vola + fampiasam-bola ara-bola (fohy ezaka) + receivables. Ny denominator dia ny isan'ny anatin'ny fotoana fohy ny findramam-bola, kaonty hofany sy ny lafy ratsiny.

Amin'ny alalan'ny fampiasana ny fehezan-dalana, ny fifandanjana ny raikipohy tahan'ny haingana dia toy izao manaraka izao:

= QR + str.1250 str.1240 str.1230 + / + str.1550 str.1520 + str.1510

Tsy kajy ny coefficient 'ny ohatra ny orinasa noforonina mandanjalanja. fandrefesana vondrona - arivo roubles ..

Araka ny mizana raikipohy dia haingana tahan'ny amin'ny tanàna 31.12.2016 dia hijery toy izao:

QR = 2 640 + 45 + 225/1 725 + 3 180 + 37 = 0,58.

Toy izany koa isika kajy fanondroana tahaka ny 31.12.2015 g.:

QR = 1 570 + 14 + 68/1 615 + 1 925 + 20 = 0,46.

Ny fikajiana dia mampiseho fa ny liquidity ny orinasa nitombo fifadian-kanina.

Standard sanda

Ao amin'ny boky aman-gazety ara-toekarena, ny tena ilaina ny tahan'ny haingana no heverina ho ara-dalàna ao amin'ny isan-karazany ny 0.5-1 dia ambony. Na izany aza, ny tahan'ny mety miovaova arakaraka ny indostria sy ny faritra misy ny orinasa fiasan'ny. Noho izany, ny famantarana dia ho 0.4-0.5 ny mpaninjara.

Ny fanadihadiana dia tokony hihaino tsara tsy tanteraka ny lanjan'ny ny Fanondroana, fa koa ny rafitry ny ny singa. Noho izany, manan-danja ny anjara fananana rano mety ho receivables, izay sarotra ho sitrana. Amin'ity tranga ity, ny tahan'ny ny velona tahan'ny dia heverina ho zava-dehibe kokoa noho ny iray.

Ny lalàna Rosiana dia mirakitra maro normative soatoavina. Noho izany, ao ny Lamin 'ny Minisitry ny Toe-karena № 118 avy 18.10.1997, ny soso-kevitra haingana ny tahan'ny ny liquidity ny vondrona sy ambony miaraka amin'ny fanazavana fa ny ambany sanda ny orinasa mila miasa tsy tapaka miaraka amin'ny meloka taminay mba hisorohana ny fandikan-dalàna anjara-raharaha.

Fanapahan-kevitra ny governemanta ny 52 № 30.01.2003, ny sarobidy nomena ny coefficient mpamokatra ho an'ny fambolena - from 1.2 ny 1.5.

mety famakafakana

Noho ny orinasa solvency mifandray amin'ny foto-kevitra ny liquidity doza. Tsy mitaratra ny mety izay misambo-bola ny orinasa-hihaona tsy mahavita ny adidy eo amin'ny fandoavam-bola feno sy amin'ny fotoana mety.

Liquidity mety fanombanana dia nentina avy miorina amin'ny efa vondrona ny ananan'ny resaka. Ny mety dia avo, ny ambany ny liquidity ny fananana sy ny fe-potoana fandoavam-bola dia kely noho ny efa misy adidy. Latabatra amin'ny ankapobeny dia aseho eto ambany:

Toy izany Grouping-tsipiriany ny mampiseho ny ohatry ny rano ananan'ny ao amin'ny rafitra ankapobeny. Avy eo, ny fampitahana dia tanterahina ny ananan'ny soatoavina doza ao anatin'ny vondrona. Ity dia maneho ny karazana fifandraisana sy ny liquidity doza faritra, fa amin'izany dia misy ny orinasa

Noho izany, ny fifandanjana taratasy dia heverina ranon-javatra manaraka ireto raha tsy fitoviana:

A1≥P1, A2≥P2, A3≥P3, A4≤P4 - dia ny hoe misy tsy mety ao amin'ny fifandraisana toy izany.

Liquidity dia heverina ho azo atao amin'ny tahan'ny ny A1

Ny tahan'ny A1

Farany, raha tsy fitoviana A1

hita

Liquidity taratry ny ambaratongam-solvency ny orinasa. Ao amin'ny fanadihadiana, mampiasa fomba maro samihafa mba hahazoana ny famaritana feno kokoa ny orinasa sy ny toe-tena ara-bola.

Amin'ny Grouping fomba mamaritra ny poto-mandanjalanja.

Ny fampiasana angona avy amin'ny mizana raikipohy isaky haingana, amin'izao fotoana izao ary tanteraka liquidity, manao tsoa-kevitra momba ny fihetsehana ny fanovana ny tondro ny ananan'ny, liquidity ny mizana taratasy zavatra, araka ny vokatra azo amin'ny fitsipika sy ny eo ho eo ny orinasa.

Zava-dehibe ny manamarika fa ny famakafakana dia tapa-kevitra ny liquidity ny orinasa ihany no afaka mandoa ny fotoana fohy (hatramin'ny 12 volana).